دیفای چیست؟!

 

دیفای مخفف “امور مالی غیرمتمرکز” است ، اصطلاحی برای انواع برنامه های مالی در ارزهای رمزپایه یا بلاک چین که به منظور برهم زدن واسطه های مالی استفاده می شود.

دیفای از بلاکچین ، فناوری پشت ارز دیجیتال بیت کوین الهام گرفته است ، که به چندین نهاد امکان می دهد نسخه ای از تاریخ معاملات را نگه دارند ، به این معنی که توسط یک منبع مرکزی کنترل نمی شود. این مهم است زیرا سیستم های متمرکز  می توانند سرعت و پیچیدگی معاملات را محدود کنند .

بیت کوین و بسیاری دیگر از دارایی های دیجیتال از روش های پرداخت دیجیتال قدیمی ، مانند روش هایی که توسط Visa و PayPal اجرا می شوند ، قابل اعتماد تر هستند ، به این دلیل که همه واسطه ها را از معاملات حذف می کنند. وقتی با یک کارت اعتباری قهوه را در یک کافه پرداخت می کنید ، یک موسسه مالی با کنترل بر معامله شما اطلاعات  را در دفتر خصوصی خود حفظ می کند. با بیت کوین ، این موسسات و کنترل آنها بر اموال شما حذف می‌شود.

خرید مستقیم تنها نوع معامله یا قرارداد تحت نظارت شرکتهای بزرگ نیست. برنامه های مالی مانند وام ، بیمه ، سرمایه گذاری جمعی ، شرط بندی و موارد دیگر نیز در کنترل آنهاست. قطع واسطه ها از انواع معاملات از مزایای اصلی دیفای (DeFi) است.

ایده  دیفای (DeFi) قبل از اینکه به طور معمول به عنوان مالی غیرمتمرکز شناخته شود ، اغلب “مالی باز” نامیده می شد.

برنامه‌های غیرمتمرکز دیفای بر روی بلاک چین‌هایی که میزبان قرارداد هوشمند هستند اجرا می‌شوند. اتریوم  بزرگ‌ترین میزبان دیفای است.

برنامه های اتریوم

اکثر برنامه هایی که خود را “DeFi” می خوانند در بالای اتریوم ، دومین پلتفرم بزرگ ارز رمزنگاری شده در جهان ساخته شده اند که خود را از پلت فرم بیت کوین متمایز می کند زیرا استفاده از آن برای ساخت انواع دیگر برنامه های غیرمتمرکز آسان تر است.

 موارد پیچیده تر استفاده مالی  توسط ویتالیک بوترین ، خالق اتریوم ، در سال 2013 در مقاله سفید اصلی اتریوم برجسته شد.

این به دلیل بستر قراردادهای هوشمند اتریوم است، که در صورت تحقق برخی شرایط به طور خودکار معاملات را انجام می دهد. زبان برنامه نویسی اتریوم ( Solidity) ، به طور خاص برای ایجاد و استقرار چنین قراردادهای هوشمند طراحی شده اند.

به عنوان مثال ، بگویید یک کاربر می خواهد سه شنبه هفته آینده پولش را برای یک دوست ارسال کند ، اما فقط در صورتی که دما مطابق با weather.com بالاتر از 90 درجه فارنهایت باشد. چنین قوانینی را می توان در یک قرارداد هوشمند نوشت.

با وجود قراردادهای هوشمند ، ده ها برنامه DeFi در اتریوم کار می کنند که برخی از آنها در زیر بررسی می شوند.

محبوب ترین انواع برنامه های DeFi عبارتند از:

مبادلات غیرمتمرکز (DEX):

مبادلات آنلاین به کاربران کمک می کنند ارزها را با ارزهای دیگر مبادله کنند ، چه دلار آمریکا با بیت کوین و چه اتر با DAI. دکس (DEX) نوعی تبادل است که کاربران را مستقیماً به هم متصل می کند تا بتوانند ارزهای رمزنگاری شده را با یکدیگر تجارت کنند.

استیبل کوین: ارز رمزنگاری شده ای است که برای ثبات قیمت به دارایی خارج از ارز رمزپایه (مثلاً دلار یا یورو) گره خورده است.

بسترهای وام دهی: این سیستم عامل ها از قراردادهای هوشمند برای جایگزینی واسطه هایی مانند بانک هایی که وام را در وسط مدیریت می کنند ، استفاده می کنند.
بیت کوین “Wrapped” WBTC: روشی برای ارسال بیت کوین به شبکه اتریوم است تا بیت کوین بتواند مستقیماً در سیستم DeFi Ethereum استفاده شود. WBTC به کاربران امکان می دهد سود بیت کوینی را که از طریق سیستم عامل های وام غیرمتمرکز که در بالا توضیح داده شده است ، کسب کنند.

بازارهای پیش بینی: بازارهایی برای شرط بندی در نتیجه رویدادهای آینده مانند انتخابات.

سیستم عامل های وام

بازارهای وام یکی از انواع محبوب DeFi است که وام گیرندگان را به وام دهندگان ارزهای رمزپایه متصل می کند. یک پلت فرم محبوب، به کاربران امکان می دهد ارزهای رمزپایه را قرض بگیرند یا وام های شخصی خود را ارائه دهند. کاربران می توانند بابت وام دادن پول خود ، سود بدست آورند.  نرخ بهره  به صورت الگوریتمی تنظیم می شود ، بنابراین اگر تقاضای بیشتری برای وام گرفتن ارز رمزپایه وجود داشته باشد ، نرخ بهره بالاتر خواهد رفت.

وام DeFi مبتنی بر وثیقه است ، به این معنی که کاربر برای گرفتن وام ، نیاز به ارائه وثیقه اغلب، اتر دارد.

سکه های ثابت

شکل دیگر DeFi پایدار کوین است. ارزهای رمزنگاری شده اغلب نوسانات شدیدتری نسبت به فیات را تجربه می کنند ، که برای افرادی که می خواهند بدانند یک هفته دیگر پول آنها چقدر ارزش دارد ، کیفیت خوبی ندارد. Stablecoins ارزهای رمزنگاری شده را به ارزهای غیر رمزپایه مانند دلار آمریکا متصل می کند تا قیمت را تحت کنترل داشته باشد. همانطور که از نام آن پیداست ، پول های ثابت برای ایجاد “ثبات” قیمت تلاش می کنند.

بازارهای پیش بینی

یکی از قدیمی ترین برنامه های DeFi  در اتریوم  “بازار پیش بینی” است ، جایی که کاربران در نتیجه برخی از رویدادها مانند “آیا دونالد ترامپ در انتخابات ریاست جمهوری سال 2020 برنده خواهد شد؟” شرط بندی می کنند؟

هدف شرکت کنندگان بدست آوردن پول است ، اگرچه بازارهای پیش بینی گاهی اوقات می توانند نتایج را بهتر از روش های معمول مانند نظرسنجی پیش بینی کنند. بازارهای پیش بینی متمرکز با سوابق خوب در این زمینه شامل Intrade و PredictIt است. DeFi این امکان را دارد که علاقه افراد را به بازارهای پیش بینی افزایش دهد ،

چگونه می توانیم با DeFi درآمد کسب کنم؟

همانطور که در بالا ذکر شد ، با استفاده از برنامه های وام مبتنی بر اتریوم ، کاربران می توانند با وام دادن پول خود و ایجاد سود از وام ها “درآمد منفعل” ایجاد کنند.

.
آیا سرمایه گذاری در DeFi بی خطر است؟

نه ، بی خطر نیست. با افزایش فعالیت و محبوبیت DeFi تا سال 2020 ، بسیاری از برنامه های DeFi ، مانند سکه  YAM ، خراب و سوزانده شده اند و سرمایه بازار را از 60 میلیون دلار به 0 دلار در 35 دقیقه می رسانند. بعضی دیگر از پروژه های DeFi  نیز به همین سرنوشت دچار شدند و سرمایه گذاران زیادی سرمایه زیادی از دست دادند.

علاوه بر این ، اشکالات DeFi متأسفانه هنوز هم بسیار رایج هستند. قراردادهای هوشمند قدرتمند هستند ، اما وقتی قوانین در پروتکل منصوب می شوند ، تغییراتی در آنها ایجاد نمی شود ، که معمولاً اشکالات را دائمی و در نتیجه خطر را افزایش می دهد.

Ethereum 2.0 چگونه بر DeFi تأثیر می گذارد؟

Ethereum 2.0 برای همه مشکلات DeFi یک دارو نیست ، اما این یک شروع است. پروتکل های دیگری مانند Raiden و TrueBit نیز برای حل بیشتر مقیاس پذیری Ethereum در دست ساخت هستند

پتانسیل‌‌ دیفای برای رقم‌زدن آینده‌ای متفاوت به‌شدت بالا است. آینده‌ای که ما در آن به بانک‌ها و شرکت‌های واسطه امور مالی احتیاجی نداریم و بر دارایی خودمان اختیار کامل داریم.

ارزش کل بسته شده در دیفای ( Defi ) در ماه آگوست 85 درصد صعود کرد و دارایی آن به 8 میلیارد دلار رسید.

در ماه گذشته چیزهای زیادی تغییر کرده است ، زیرا اکوسیستم مالی غیرمتمرکز (defi) محبوبیت زیادی پیدا کرده است. از هفته ی اول آگوست ، ارزش کل بسته شده در دیفای طی 27 روز از 4.2 میلیارد دلار به 7.88 میلیارد دلار در 30 آگوست صعود کرد.

ارزش کل بسته شده (TVL) در اقتصاد مالی غیرمتمرکز (Defi) نزدیک به 8 میلیارد دلار ارزش دارد ، زیرا سرمایه های ارزی به سمت زیرساخت های اطراف آن سوق پیدا کرده است. آمار وب سایت defipulse.com نشان می دهد که ارزش کل بسته شده ی فعلی در روز یکشنبه ، 30 آگوست 2020 ، 7.8 میلیارد دلار است. پلتفرم وام دهی دیفای با نام Aave 21.86٪ از این مقدار را تشکیل می دهد.

آیوا(Aave ) به تازگی از نظر نفوذ به رتبه ی یک رسیده است. هنگامی که سایت news.Bitcoin.com گزارش کرد که اقتصاد دیفای از مرز 4 میلیارد دلار عبور کرد ه است ، در سوم آگوست سازنده ی آن حدود 31.9٪ از نفوذ بر آن را کسب کرد.

یکی دیگر از پروژه های دیفای ( defi ) که باعث ایجاد موج شده است ، پروتکل Yearn Finance و توکن اصلی YFI است.

پروتکل Yearn Finance، اساساً به کاربران اجازه می دهد تا از انواع برنامه های Defi مانند Curve ، Aave و Compound بهره ببرند تا بتوانند بیشترین بازده یا برنامه های مربوط به وام را داشته باشند. اساساً ، بازده به طور استراتژیک از تعدادی مخزن نقدینگی استفاده می کند ، زیرا Yearn بهترین بازده را از کل نقدینگی درون اکوسیستم ارائه می دهد.

پروژه ی ارزی YFI اخیراً ارزش زیادی کسب کرده است و عصر شنبه ، توکن YFI از 39189 دلار به ازای هر سکه عبور کرد. روز یکشنبه ، YFI دقیقاً بالای علامت 30 دلار معلق ماند، زیرا قیمت پس از نیمه شب (ET) به 27 هزار دلار رسید.

پلتفرم های مبادله ی غیرمتمرکز (dex) طی 30 روز گذشته شاهد حجم گسترده تجارت بوده اند. آمار Dex در علم تجزیه و تحلیل Dune نشان می دهد که 10.42 میلیارد دلار در تجارت جهانی dex، طی ماه گذشته وجود داشته است. در هفت روز گذشته 2.8 میلیارد دلار در برنامه های dex و 699 میلیون دلار در حجم تجارت dex امروز ثبت شده است.

حجم معاملات dex در 30 روز گذشته 142٪ افزایش یافته و Uniswap غالب ترین مبادلات غیرمتمرکز است. dex Uniswap 60٪ از حجم تجارت جهانی dex را به خود اختصاص می دهد که به ترتیب عبارتند از:
Curve (18.1٪)
Balancer (8.9٪)

کاربران دیفای طی ماه گذشته از یکم آگوست، 32٪ افزایش یافته اند، یعنی از 293،475 کاربر به 388،011 کاربر در 29 آگوست ثبت شده اند. داده های علم تجزیه و تحلیل Dune هر کاربر را به عنوان یک آدرس منحصر به فرد در میان تعداد بیشماری از برنامه های Defi در نظر می گیرند.

به عنوان مثال ، تعداد آدرسهای منحصر به فرد معاملات در هفت روز گذشته در Uniswap حدود 72،624 بود، در حالی که Idex حدود 4،007 آدرس داشت. Kyber (3،424) ، Curve (1،330) ، 0x (556) و Bancor (520) به ترتیب طی هفت روز گذشته اینچنین رقم خورده اند که از دو مورد اول بسیار عقب هستند.

31٪ از کاربران نرم افزار بلاکفولیو (BlockFolio) می گویند که هیچ چیز از DeFi نمی دانند

” معلوم است چون DeFi هنوز یک راز است”

علیرغم تعداد فزاینده ای از پروژه های مالی غیرمتمرکز (DeFi) ، مردم هنوز مطمئن نیستند که DeFi دقیقاً چیست و نظرسنجی انجام شده توسط ردیاب نمونه کار نرم افزار بلاکفولیو ( BlockFolio ) این را نشان داد.

نظرسنجی ، که براساس برنامه پیام رسانی سیگنال انجام شده است ، میزان مشارکت کاربران در مورد DeFi را پرسیده است که حدود 8،897 رای به دست آورد؛ 31٪ پاسخ دهندگان پاسخ دادند كه نمی دانند DeFi چیست یا اصلاً دخالتی در آن ندارند. کسانی که گفتند کنجکاو هستند و می خواهند در مورد DeFi اطلاعاتی کسب کنند ، 39٪ بودند. تنها 10٪ از پاسخ دهندگان گفتند که اطلاعات پربازدهی کسب کرده اند و 19٪ تازه با DeFi آشنا شده اند و در تلاش برای یادگیری آن هستند.
نتایج نظرسنجی بلاکفولیو ( BlockFolio ) با این عقیده مخالف است که رونق پروژه DeFi به این دلیل است که تعداد زیادی از مردم در آن گرد هم آمده اند. با وجود ناآشنایی بسیاری از مردم ، DeFi در حال رشد است و امسال به سمت موقعیت مناسبی در بازار حرکت خواهد کرد. DeFi همچنین به یک نقطه عطف رسید و ارزش آن یک میلیارد دلار شد.

توسعه ی DeFi، به عنوان مهمترین کار پیش روی صنعت رمزنگاری تلقی می شود و بسیاری از مبادلات غیر متمرکز تنها در سال جاری آغاز شده اند. اما با شروع تحقق یافتن پروژه ها ، برخی از محدودیت های آن مانند هزینه ها و پیشتازی اش نیز نمود پیدا کرده اند.

در حالی که پروژه های DeFi همچنان در حال شکوفایی هستند، به نظر می رسد که آموزش بیشتری تنها برای توضیح همه چیز در باره ی آن، لازم است.

نزدیک 500 میلیون دلار از پروژه ی دیفای ( Defi ) با نام مالی Yam ، در طی 24 ساعت بسته شد؛ این نرم افزارها خالی از اشکال نیستند

یک پروژه ی کشاورزی با بازده جدید ، کل این هفته متلاطم بود ، بعنوان مثال پروژه ی مالی Yam ، بیش از 460 میلیون دلارش در روز سه‌شنبه به مدت 17 ساعت در این پلتفرم بسته شد. در رسانه های اجتماعی و بازارهای متمرکز بر روی رمزنگاری ، مردم نسبت به پروژه ی مالی Yam، بسیار تردید دارند زیرا این کد مورد بررسی قرار نگرفته است. بعد از ظهر چهارشنبه ، توسعه گران مالی Yam اشکال در قرارداد هوشمند را فاش کردند و پس از اعلام آنها ، نماد پروژه در ارزش مالی کاهش یافت.

در زمان انتشار ، بسیاری از طرفداران ارزهای دیجیتال در مورد پروژه ی جدید غیرمتمرکز مالی جدید (defi) به نام Yam صحبت می کنند. این پروتکل تعدادی از برنامه های کاربردی defi مانند منبع قابل ارتجاع را با الهام از امپل فورث (Ampleforth)، توزیع عادلانه شبیه به بنیاد مالی Yearn و بنیاد دولتی onchain که قابل مقایسه با موسسه ی مالی Comple است ، ترکیب می کند.

یام (Yam)، یک پروتکل آزمایشی است که برخی از مهیج ترین نوآوری ها در پول و طرح های قابل برنامه ریزی را در بر می گیرد.

تیم مالی Yam توضیح میدهد که : ” آینده کاملاً توسط جامعه دارندگان سهام مالی YAM کنترل می شود. مجدداً ، YAM دارای ارزش ذاتی صفر است. هر ارزشی که احتمال افزودگی داشته باشد، یک دارایی کاملاً نوظهور از جامعه ای است که کنترل آن را در دست می گیرد. جامعه ی دارندگان YAM عملکرد پروتکل Yam را تعیین و به روز می کند ، از جمله کاربرد oracle( بانک اطلاعاتی اوراکل) ، قابلیت تخفیف ، تورم ، طراحی تشویقی ، خزانه داری Yam و موارد دیگر.”

تاکنون پروژه ی مالی Yam ، تقاضای زیادی را شاهد بوده است و ازدحام سرمایه گذاران به سمت این پروژه بسیار زیاد بوده است. در شش ساعت اول، ارزش کل (TVL) سیستم مالی Yam، که در حدود 170 میلیون دلار بود، بسته شد.

17 ساعت بعد ، وب سایت تحلیلی Yam،یعنی yam.zippo.io نشان داده بود كه Yam دارایی بیش از 460 میلیون دلار (TVL) داشته است. پورتال وب می گوید که استخرها حدود 106,207 از 2,000,000 که به YAM اختصاص داده شده بود را تنها در موج اول برداشت کرد. پس از اینکه پروژه، این حجم از جریان پول را مشاهده کرد، در توئیتی با کل شهر در باره ی این ارز صحبت کرد.

به نظر می رسد که آرتور هیز ، بنیانگذار Bitmex وقتی توییت کرد ، هیجان زده بود: “من الان کشاورز هستم. زنده باد بازار سرمایه گذاری Defi . ” بقیه ی ناظران کریپتو(ارز بازها) نیز تحت تأثیر پروژه مالی Yam قرار نگرفتند ، زیرا بسیاری از بدبینان شکایت کرده اند که پایه ی کد ممیزی نشده است.

توییت مشهور شخصی می گوید که: “به خاطر صنعت ، من فکر می کنم باید همین حالا فوراً حسابرسی روی YAM را بصورت سرمایه گذاری جمعی درآوریم .” بنیانگذار Shapeshift، اریک ورییس (Erik Voorhees) گفت: پروژه ی مالی YAM شبیه “کلاهبرداری” است.

وی توییت کرد: “یام ( Yam) شبیه کلاهبرداری است … یا باید خیرخواهانه و عادلانه نسبتاً به شفاف سازی مزخرفات خود اقدام کند.” وی گفت: “پروژه هایی مانند این برای پروژه ی دیفای خوب نیستند … چه چیزی را گم کرده ام؟ آیا خریداران حاضر به شرکت در یک بازی احمقانه هستند یا افراد دلیلی برای ارزش واقعی آن دارند ؟ “

البته ، نظر Voorhees مورد استقبال همه طرفداران نماد مالی Yam در آنجا قرار نگرفت؛ زیرا یک نفر توئیت او را “بد برداشت کردن” خواند و از بنیانگذار Shapeshift پرسید که آیا اصلا او این کار را امتحان کرده است.
و Voorhees جواب داد: ” برداشت بد؟!من می خواهم که در اینجا آن را یاد بگیرم. ” “نمی خواهم آن را امتحان کنم تا زمانی که من آن را خوب یاد نگرفته ام. شما چه میبینید که من نمی بینم؟ “

با این حال ، آن فرد هرگز پاسخی نداد و شخص دیگری تصمیم گرفت که به سؤال بنیانگذار Shapeshift پاسخ دهد.

این شخص،Allen Hena به Voorhees گفت: “از آنجا كه كسی در واقع پاسخی نخواهد داد … YFI … YAM … و دیگر انشعابات YFI در اصل كاركرد بازده ی كشاورزی را انجام می دهند و در واقع قیمتها و بازده ها بطور خودسرانه براساس نرخ قرض گرفتن و وام دادن است.”

وی افزود: “این ناکارآمدی بازار است که به موقع کاهش می یابد. با اتخاذ یک قدم بیشتر ، این اتوماسیون (دستگاه تنظیم خودکار) برای هدف قرار دادن سایر ناکارآمدی های بازار در آینده تحقق می یابد تا سود دارندگان سکه های مذکور / یا عرضه ی دولتی / و خرج را در مراحل بعدی برای هر dapp (به عنوان مثال جهش های YFI ، سپرده های YAM و غیره)، بازگرداند.

بسیاری از مردم تصور می کردند که میزان وجوه بسته شده برای نماد مالی Yam قفل شده است و حتی اگر حسابرسی هم نداشته باشد ، “ذهن آزار” است. Chocolate Maker اینگونه توضیح میدهد که: ” برخی پروژه ها برنامه ی خروجی و حسابرسی دارند. و اینجا همان مساله ی حکمفرما نشدن قانون مطرح است. “

شخص دیگری نوشت: “این عجیب ترین روز در طول تاریخ دیفای بوده است. نماد مالی Yam، از 0 تا 170 میلیون دلار TVL را در شش ساعت پشت سر گذاشت ، که توسط دژبانی که در یک پروتکل و بدون مأموریت امنیتی که فقط در مدت ده روز ساخته شده است ، وارد پروتکل شده است. ” وی در توئیترش تاکید می کند که: “بله ، من این جهنم را آباد می کنم.”

ضمناً توئیت نماد مالی Yam ، یک لمس بعد از ساعت 2 بعد از ظهر ( ET )، درمورد اشکال در قرارداد هوشمند اعلام کرد که بر قرارداد مبادله تأثیر گذاشته است. تیم Yam توئیت کرد : “همه ی وجوه مربوط به قرارداد ذینفع بی خطر هستند ، زیرا این یک قسمت غیر مرتبط از پروتکل است. تعادل کاربر YAM نیز بی تأثیر است.” در حالی که این معما اتفاق افتاد ، ارزش نماد YAM از لحاظ ارزشی به شدت کاهش پیدا کرد و چند هوادار رمزنگاری این تیم را به شدت سرزنش کردند. با این وجود ، براساس تحلیل های onchain ، این پروژه 522 میلیون دلار ارزش عظیمی (TVL) در زمان انتشار دارد.